Новости, политика, экономика, общество

ЦБ приготовился поднять ключевую ставку: заемщикам банков придется туго

От такого решения регулятора проиграют закредитованные россияне

23 апреля состоится заседание совета директоров ЦБ, на котором решится судьба ключевой ставки. Эксперты не сомневаются, что она вырастет, вопрос лишь, насколько: четверть или полпроцентных пункта. Повышение будет свидетельствовать о том, что в России намечается радикальная смена финансовой политики — от многолетнего снижения показателя к его стабильному повышению ради борьбы с непрекращающимся ростом цен.

Но не принесет ли этот антиинфляционный инструмент больше вреда, чем пользы для обычных граждан? Финансисты рассказали о возможных последствиях увеличения ключевой ставки.

ФОТО: ГЕННАДИЙ ЧЕРКАСОВ

Банк России может поднять ключевую ключевую ставку на своем заседании 23 апреля, прогнозирует подавляющее большинство аналитиков. Предмет спора для них — шаг предстоящего подъема: 0,25% или 0,5%.

Напомним: начиная с 2018 года и до прошлого месяца ключевую ставку в России только понижали. В итоге она упала до рекордно низкого уровня в 4,25%. На мартовском заседании её впервые подняли на 0,25% — до 4,5%.

Наиболее вероятно решение ЦБ России о повышении ключевой ставки до 4,75%, полагает главный аналитик TeleTrade Марк Гойхман. На мартовском заседании, когда Банк России впервые с 2018 года повысил ставку, прозвучал «месседж» о том, что умеренно-мягкая денежная политика, предполагающая уменьшение ставок, прекращается. Сигнал на будущее был обозначен чётко. «Поменялась парадигма, подход ЦБ в управлении денежно-кредитными процессами. Ставки переходят к увеличению. Основная причина — значимый рост инфляции», — говорит Гойхман.

В финансовой теории считается, что повышение ключевой ставки работает на обуздание цен в стране. Поскольку делает деньги более «дорогими». Между тем в марте 2021 года индекс потребительских цен поднялся до 5,79% в годовом исчислении, по данным Росстата. Для сравнения: год назад, в марте 2020-го этот показатель составлял 2,54%. Инфляция, таким образом, ускорилась почти в 2,5 раза.

«Для регулятора такой рост совершенно неприемлем. Увеличение ключевой ставки — ориентир для динамики общей стоимости денег в экономике — процентов по кредитам, облигациям, депозитам, доходности инвестиций», — считает аналитик. Гойхман не исключил, что на ближайшем заседании возможен и более агрессивное увеличение процента ЦБ — до 5% сразу. Хотя этот вариант, по его мнению, менее вероятен. «В любом случае, дело в перспективе ближайших месяцев не ограничится даже уровнем 5%. Для выполнения задачи обуздания цен, необходимо превышение ключевой ставки над уровнем инфляции. Так традиционно стремится действовать ЦБ России. Поэтому вполне возможно увеличение до конца года процента ЦБ до 5,5%, а то и более», - считает эксперт.

По мнению старшего аналитика Forex Optimum Александра Розмана, проигравшими в ситуации более быстрого повышения учетной ставки Банком России, окажутся закредитованные граждане, которым для погашения старых долгов необходимо привлекать новые заемные средства, убежден Розман. Ведь вслед за ключевой ставкой ЦБ и все остальные банки начнут поднимать свои проценты по кредитам. «Инфляция и низкий рост реальных доходов граждан будут лишь усугублять эту ситуацию, так что тут необходимо системное решение регулятора, которое бы одновременно не закрывало возможности рефинансирования и при этом не увеличивало бы общую кредитную нагрузку заемщика», — резюмировал эксперт.

Ситуацию усугубляет наличие в России понятия «плавающей ставки». В некоторых кредитных договорах предусмотрена следующая опция: банк вправе в одностороннем порядке повышать проценты по ипотечному кредиту, если ЦБ повышает ключевую ставку.

«Касательно плавающей ставки по ипотеке можно сказать, что это коснется заемщиков, которые получили кредит на покупку недвижимости с соответствующими условиями. Однако процент таких договоров в стране небольшой, поэтому рост ставок по уже заключенным кредитным договорам затронет лишь малого числа клиентов банков», — считает руководитель аналитического департамента AMarkets Артем Деев.


Источник: ЦБ приготовился поднять ключевую ставку: заемщикам банков придется туго
Опубликовал:
Теги: 2018 цб 2020 2021 банк

Комментарии (14)

Сортировка: Рейтинг | Дата
Alexander Smirnov
Полагаю, тут будет также, как и с нефтью, в нашей необыкновенной Стране - нефть дорожает - топливо дорожает, нефть дешевеет - топливо дорожает, цена на нефть стабильна - топливо дорожает... Т. а. любое решение ЦБ жизнь "немиллиардерам" ухудшит, но Кто-то, как всегда, окажется в прибыли...
Николай Беляев 
ВВ Путин уж больно рассаривает деньгами. так они в фантики превратятся через месяц. Деньги надо зарабатывать, а не получать в подарок. Мы своих детей поднимали, работая на самых тяжёлых участках. странные вещи происходят.
Ivan Kosov
Они уже давно стали фантиками.Разве вы не заметили.Таки сравните стоимость рубля за последние 50-лет.
Нынешний рубль равен индийской рупии,если не дешевле.Это даже не фантики.Бумага туалетная скоро дороже будет чем наш рубль.
Владимир Середа 
Ох не хорошо всё это, не хорошо
Алексей Федосеев 
Пострадают те кто перебрал кредитов и для закрытия берет новые? Как то не жаль халявщиков.
Низкая ставка нужна МВФ. Суверенное государство печатает свои деньги в том объёме в каком они нужны экономике. СССР печатал. Все государства не привязанные к МВФ - печатают.
Подорожают кредиты для бизнеса - это жаль. Но тут все зависит от внутренней политики. Ипотека - тоже у нас зависит от указа Великого Кормчева.
Надо еще учитывать что население растащило деньги из банков по домам. Держать на вкладе не выгодно. Да и наворованным светиться не хочется.
Вот чтобы деньги из подушек вернуть в экономику - приходиться повышать ставку.
Борис NIKITIN
опять они - хотели как лучше , а получилось как всегда
Алексей Сафронов
...время покажет на сколько автор прав (уже сегодня), но мне кажется что видно очередное словоблудие, которое раньше называли "гаданием на кофейной гуще".
Ведь главная причина инфляции в России, это медленное развитие внутреннего валового продукта. Очень надеюсь что скоро этот перекос будет устранен.
Алексей Борисов 
Вечному Императору и особ ,приближённых к его заднице, глубоко наплевать на народ. Отсюда - что имеем, то имеем....
Михаил Исаев 
Не надо печатать лишних денег, тогда и ставку не нужно будет трогать. 4,5 % - это для предпринимателей в российских условиях - много!!!
Денис
В капиталистической экономике для выполнения задачи обуздания цен применение метода повышения или понижения ключевой ставки ЦБ недостаточно. Это не волшебная палочка. Так что обольщаться не следует.
Борис Леонтьев
"Подорожают кредиты для бизнеса - это жаль."
Вам просто жаль? А мне очень тоскливо от этого. Потому, что всем без исключения понятно как это подорожание бизнес себе будет возвращать. Как всем понятно и то, что если кредиты подорожают на 1% - бизнес слупит под это с народа все 10, а то и поболее того.
Igor Zupko
Для тех кто разворовывает государственные деньги абсолютно все равно какая будет ставка по кредитам,
они возвращать и собирались.
Для них инфляция -- это очень плохо, наворованные капиталы обесцениваются...
а раз обесцениваются, то надо скупить всё что можно по любой цене, вот вам и рост цен, инфляция.

А для тех кто взял кредиты и вложил в реальное дело инфляция не страшна, а даже выгодна.
Цены на товары растут, рост зарплаты как всегда запаздывает, прибыли больше.
И тут бац... повышение ставок...
А что, так можно было?!!!
Дали под проценты, люди рассчитали свой бизнес и тут...
По моему это финансовый бандитизм.

Цены растут из за того что банки раздают кредиты которые не возвращаются,
а отдуваться за это должны вовсе не менеджеры выдавшие кредиты ворам, а честные люди.
И тогда честные люди больше не возьмут кредиты, свернут к черту свой бизнес...
и тогда цены может быть упадут, потому что люди потеряют работу и не смогут ни чего покупать.
А может и не упадут, если воры продолжат брать кредиты под липовые гарантии.
Igor Zupko
Хотелось бы разобраться, откуда инфляция, почему растут цены.
Финансист; Ну потому что у людей стало много денег.
Люди берут кредиты и скупают все, цены растут.

Я: но ведь эти кредиты надо возвращать. кредиты в основном берутся для того чтобы работать, создавать новый бизнес, то есть производить больше товаров и услуг... то есть товаров и услуг становится больше и цены расти не должны.

А цены растут из за того, что кое кто берет кредиты, тратит денежки и не возвращает...
Эти люди ни чего производить даже не собирались, тупо кидалово... но
эти необеспеченные ни чем деньги остаются в обороте и обесценивают сами деньги.

Да, но все выдаваемые кредиты должны быть обеспечены какими то залогами.
То есть банк должен вернуть себе большую часть невозвращенного кредита.
АГА!!! щАссс...
Так в том то и дело что кредиты эти были выданы под фиктивные залоги и банк ни чего вернуть не сможет.

А как же оно такое случилось? Кто пропустил мошенников, не проверил?
Какую ответственность несут менеджеры банков?
Да какую какую... в лучшем случае уволят.
Чувак украл миллионы и его уволили... прелестно!!!

А давай поднимем проценты, чтобы компенсировать воровство менеджеров.
Давай угробим экономику страны ради процветания вороватых банковских служащих.
Igor Zupko
Тут по соседству статья от этого же автора,
ответ на вопрос "откуда инфляция?"
https://vsenovosty.mediasalt.ru/rossiya_razdala_milliardy_politicheskim_druzyam_vsemirnyy_bank_rassekretil_dannye
Написать комментарий:
Напишите ответ :
Рождаемость – поднять, темпы инфляции – снизить
Рождаемость – поднять, темпы инфляции – снизить
19
Ваши новости 02:01 06 фев 2022
Эксперт назвал ключевую фразу, выдающую телефонных мошенников
Эксперт назвал ключевую фразу, выдающую телефонных мошенников
62
Ваши новости 21:31 01 янв 2021
Чего ждать от Центробанка?
Чего ждать от Центробанка?
13
Ваши новости 21:30 25 апр 2021
«Крымский мост придется снести»
«Крымский мост придется снести»
84
Ваши новости 12:01 17 май 2018
Чем нам придется расплачиваться с Западом за Белоруссию?
Чем нам придется расплачиваться с Западом за Белоруссию?
36
Ваши новости 09:01 19 авг 2021
Глава ЦБ РФ Эльвира Набиуллина дала эксклюзивное интервью
Глава ЦБ РФ Эльвира Набиуллина дала эксклюзивное интервью
39
Ваши новости 09:33 21 июн 2021
«Достали!» — «партнерам» России придется выучить это слово
«Достали!» — «партнерам» России придется выучить это слово
9
Ваши новости 05:01 21 ноя 2021
Украину придется принудить к миру на новых условиях
Украину придется принудить к миру на новых условиях
205
Ваши новости 22:01 29 ноя 2021
В следующий раз в Донбасс придется вводить войска официально – Прилепин
В следующий раз в Донбасс придется вводить войска официально – Прилепин
134
Ваши новости 10:30 17 дек 2020
Фотографии, на которые придется взглянуть дважды
Фотографии, на которые придется взглянуть дважды
2
Мужской журнал 05:00 30 июл 2021
Реальный сюр: 17 фото, на которые придется посмотреть дважды, прежде чем их понять
Реальный сюр: 17 фото, на которые придется посмотреть дважды, прежде чем их понять
1
Мужской журнал 05:00 06 дек 2021
Названы финалисты премии «Автомобиль года 2023»
Названы финалисты премии «Автомобиль года 2023»
0
Авто-Тема 19:39 25 ноя 2022

Выберете причину обращения:

Выберите действие

Укажите ваш емейл:

Укажите емейл

Такого емейла у нас нет.

Проверьте ваш емейл:

Укажите емейл

Почему-то мы не можем найти ваши данные. Напишите, пожалуйста, в специальный раздел обратной связи: Не смогли найти емейл. Наш менеджер разберется в сложившейся ситуации.

Ваши данные удалены

Просим прощения за доставленные неудобства